상관계수 (CC)
데피니션
상관계수 (CC)는 두 셋의 데이터 사이 상관관계를 재기 위해 통계에서 쓰입니다. 트레이딩 세계에서는 데이터 셋이 스탁, 이티에프 또는 다른 파이낸셜 인스트루먼트가 됩니다. 두 파이낸셜 인스트루먼트 사이 상관관계는 간단히 말하자면 그 둘이 서로 연관되어 있는 정도입니다. 상관관계는 1 에서 -1 까지 스케일에 기반합니다. 상관 계수가 1에 가까울 수록 그 둘 사이의 긍정적인 상관관계가 더 높습니다. 인스트루먼트는 위 아래로 오르락 내리락 하게 됩니다. 상관 계수가 -1에 가까울 수록 그 둘은 서로 더 반대 방향으로 움직입니다. 밸류가 0 이면 아무런 상관관계가 없습니다.
하이 포지티브 코릴레이션
히스토리
상관계수는 파이낸수 뿐만 아니라 수많은 토픽으로 뻗어나간 통계에 쓰이며 수백년 동안 써왔습니다.
셈하기
상관계수는 클로징 프라이스를 씁니다. 아래 보기에서는
SPY 와 JPM 에 대해12 피어리드에 걸쳐 클로징 프라이스를 써서 만듭니다:
숫자는 반올림에 따라 바뀔 수 있습니다numbers may vary slightly due to rounding
| PERIOD | DATE | SECURITY 1 | SECURITY 2 |
|
|
|
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| Date | SPY | JPM |
| 1 | 8/1/2013 | 170.66 | 56.54 |
| 2 | 8/2/2013 | 170.95 | 56.40 |
| 3 | 8/5/2013 | 170.70 | 56.10 |
| 4 | 8/6/2013 | 169.73 | 55.49 |
| 5 | 8/7/2013 | 169.18 | 55.30 |
| 6 | 8/8/2013 | 169.80 | 54.83 |
| 7 | 8/9/2013 | 169.31 | 54.52 |
| 8 | 8/12/2013 | 169.11 | 54.09 |
| 9 | 8/13/2013 | 169.61 | 54.29 |
| 10 | 8/14/2013 | 168.74 | 54.15 |
| 11 | 8/15/2013 | 166.38 | 53.29 |
| 12 | 8/16/2013 | 165.83 | 51.83 |
필요한 모든 데이터는 쓰리 스텝에 걸쳐 셋업되게 됩니다
1. 첫째, 모든 피어리어드는 두 종목에 대해 제곱을 하여아 합니다.
| PERIOD | DATE | SECURITY 1 | SECURITY 2 | ||
| Date | SPY | JPM | SPY Squared | JPM Squared | |
| 1 | 8/1/2013 | 170.66 | 56.54 | 29124.84 | 3196.77 |
| 2 | 8/2/2013 | 170.95 | 56.40 | 29223.90 | 3180.96 |
| 3 | 8/5/2013 | 170.70 | 56.10 | 29138.49 | 3147.21 |
| 4 | 8/6/2013 | 169.73 | 55.49 | 28808.27 | 3079.14 |
| 5 | 8/7/2013 | 169.18 | 55.30 | 28621.87 | 3058.09 |
| 6 | 8/8/2013 | 169.80 | 54.83 | 28832.04 | 3006.33 |
| 7 | 8/9/2013 | 169.31 | 54.52 | 28665.88 | 2972.43 |
| 8 | 8/12/2013 | 169.11 | 54.09 | 28598.19 | 2925.73 |
| 9 | 8/13/2013 | 169.61 | 54.29 | 28767.55 | 2947.40 |
| 10 | 8/14/2013 | 168.74 | 54.15 | 28473.19 | 2932.22 |
| 11 | 8/15/2013 | 166.38 | 53.29 | 27682.30 | 2839.82 |
| 12 | 8/16/2013 | 165.83 | 51.83 | 27499.59 | 2686.35 |
2. SPY 각 피어리어드 밸류를 JPM 각각의 피어리어드로 곱합니다. 끝 컬럼에 주의하십시오.
| PERIOD | DATE | SECURITY 1 | SECURITY 2 | |||
| Date | SPY | JPM | SPY Squared | JPM Squared | SPY x JPM | |
| 1 | 8/1/2013 | 170.66 | 56.54 | 29124.84 | 3196.77 | 9649.12 |
| 2 | 8/2/2013 | 170.95 | 56.40 | 29223.90 | 3180.96 | 9641.58 |
| 3 | 8/5/2013 | 170.70 | 56.10 | 29138.49 | 3147.21 | 9576.27 |
| 4 | 8/6/2013 | 169.73 | 55.49 | 28808.27 | 3079.14 | 9418.32 |
| 5 | 8/7/2013 | 169.18 | 55.30 | 28621.87 | 3058.09 | 9355.65 |
| 6 | 8/8/2013 | 169.80 | 54.83 | 28832.04 | 3006.33 | 9310.13 |
| 7 | 8/9/2013 | 169.31 | 54.52 | 28665.88 | 2972.43 | 9230.78 |
| 8 | 8/12/2013 | 169.11 | 54.09 | 28598.19 | 2925.73 | 9147.16 |
| 9 | 8/13/2013 | 169.61 | 54.29 | 28767.55 | 2947.40 | 9208.13 |
| 10 | 8/14/2013 | 168.74 | 54.15 | 28473.19 | 2932.22 | 9137.27 |
| 11 | 8/15/2013 | 166.38 | 53.29 | 27682.30 | 2839.82 | 8866.39 |
| 12 | 8/16/2013 | 165.83 | 51.83 | 27499.59 | 2686.35 | 8594.97 |
3. 각 컬럼의 애버리지 밸류를 찾습니다.
| PERIOD | DATE | SECURITY 1 | SECURITY 2 | |||
| Date | SPY | JPM | SPY Squared | JPM Squared | SPY x JPM | |
| 1 | 8/1/2013 | 170.66 | 56.54 | 29124.84 | 3196.77 | 9649.12 |
| 2 | 8/2/2013 | 170.95 | 56.40 | 29223.90 | 3180.96 | 9641.58 |
| 3 | 8/5/2013 | 170.70 | 56.10 | 29138.49 | 3147.21 | 9576.27 |
| 4 | 8/6/2013 | 169.73 | 55.49 | 28808.27 | 3079.14 | 9418.32 |
| 5 | 8/7/2013 | 169.18 | 55.30 | 28621.87 | 3058.09 | 9355.65 |
| 6 | 8/8/2013 | 169.80 | 54.83 | 28832.04 | 3006.33 | 9310.13 |
| 7 | 8/9/2013 | 169.31 | 54.52 | 28665.88 | 2972.43 | 9230.78 |
| 8 | 8/12/2013 | 169.11 | 54.09 | 28598.19 | 2925.73 | 9147.16 |
| 9 | 8/13/2013 | 169.61 | 54.29 | 28767.55 | 2947.40 | 9208.13 |
| 10 | 8/14/2013 | 168.74 | 54.15 | 28473.19 | 2932.22 | 9137.27 |
| 11 | 8/15/2013 | 166.38 | 53.29 | 27682.30 | 2839.82 | 8866.39 |
| 12 | 8/16/2013 | 165.83 | 51.83 | 27499.59 | 2686.35 | 8594.97 |
| Average | 169.1667 | 54.7358 | 28619.6762 | 2997.7049 | 9261.3142 |
모든 데이터는 테이블에 적절히 어레인지 되어 있으므로 포뮬러의 나머지를 마무리할 수 있습니다. 이 부분은 쓰리 스텝입니다.
- 두 종목에 대해 분산을 셈합니다. 분산 = 제곱 평균 - (평균값 * 평균값)
SPY 분산: 2.3151
JPM 분산: 1.697 - 공분산을 셈합니다. 공분산 = (평균값 of Security1 x Security2) - (Security1 평균값 x Security2 평균값)
SPY & JPM 공분산 = 1.8395 - 상관계수를 셈합니다. 상관계수 = 공분산 / SQRT(Security1 분산x Security2 분산)
SPY & JPM 상관 계수 = 0.9432
베이직
상관계수 (CC) 가 1부터 -1까지 밴드안에서 움직인다 하더라도 오실레이터로 보지는 않습니다. 값들은 양과 음의 상관관계사이에서 왔다 갔다 하는데, 이것은 그 두 프라이스가 얼마나 가까이 움직이는 가를 나타냅니다. +1 상관계수는 완벽한 양의 상관관계이며 그 둘은 완벽히 싱크되어 움직입니다. -1 상관계수는 완벽한 음의 상관관계이며 그 둘은 완벽히 반대 방향으로 움직입니다. 이 두 극단은 거의 없으며 상관계수는 이 두 값사이에서 왔다 갔다 합니다. 상관계수 0 은 두 종목간에 현재는 아무런 상관관계가 없음을 나타내는 미들 포인트입니다.
하이 네커티브 코릴레이션
찾아 볼 것
수많은 테크니컬 어낼리시스 인디케이터와 반대로 상관계수는 롱텀 인베스트에 대해 아이디얼합니다. 어떤 인베스터가 참으로 다변화된 포트폴리오를 찾는다면 상관계수가 꽤 쓸모가 있습니다. 여러붙의 애셋 포트폴리오에 다양한 애셋을 넣을 수 있도록 해 줍니다. 다시 말해 낮은 상관관계를 가진 종목들을 가짐으로써 불필요하고 중복되는 리스크를 줄일 수 있습니다.
써머리
앞서 말한 대로 상관계수는 다양한 포트폴리오를 모으는데 있어 쓸모있는 툴입니다. 하지만 늘 마음에 새겨두어야 할 한가지는 두 인스트루먼트사이의 상관관계는 수시로 바뀐다는 점입니다. 이 인디케이터를 쓰면 트레이더는 그러한 변화를 알 수 있게 되어 투자를 적절히 바꿀 수 있게 해 줍니다.
인풋
심볼
차트의 오리지널 인스트루먼트와 견주게 될 두번째 인스트루먼트.
길이
상관관계를 셈하는데 쓰이는 타임 피어리어드. 디폴트는 20날.
소스
각 바에서 어떤 데이터를 쓸지 결정. 디폴트는 클로즈.
스타일
코릴레이션
상관 계수의 표시 여부와 상관 계수의 실제 현재 값을 표시하는 가격 라인의 표시 여부를 전환할 수 있습니다. 상관 계수의 색상, 선 두께 및 시각적 스타일을 선택할 수도 있습니다(기본값은 영역입니다).
레벨
가시성을 토글하고 세 개의 추가 수평선의 가격 수준을 설정합니다. 기본적으로 선에는 상관관계 계수 계산의 최대값과 최소값(각각 1과 -1)이 표시되며 상관관계가 0인 수준도 표시됩니다. 색상, 선 두께를 설정하고 각 선의 시각적 스타일을 선택할 수도 있습니다(기본값은 파선).