포트폴리오 요약: 연간 수익률

정의:

연간 수익률은 모든 현금 플로우를 고려하여 계산된 가중 평균 연 수익률로 표시되는 포트폴리오 성과 인디케이터입니다. 계산에는 XIRR 방법(확장 내부 수익률)이 사용됩니다.

해석:

연간 수익률을 통해 투자자는 금액과 날짜가 다른 거래의 영향을 완화하여 시간의 경과에 따른 포트폴리오의 수익률을 객관적으로 평가할 수 있습니다. 단순 수익률과 달리 XIRR은 입금 및 인출의 정확한 날짜를 고려하기 때문에 불규칙한 현금 흐름이 있는 포트폴리오에 적합한 메트릭입니다.

계산:

현금 흐름으로 계좌의 실제 현금 잔액의 변동, 즉 순 유입/유출을 사용하며, 최종 날짜-가치 쌍은 계산 날짜와 현재 포트폴리오 가치입니다.

참고: 그 밖의 모든 거래(매수, 매도, 수수료, 세금 및 수수료)는 별도의 현금 흐름으로 간주되지 않으며, 그 금액은 최종 포트폴리오 가치에 영향을 미칩니다.

보유 자산 탭의 총 보유 자산 섹션에서 개별 상품의 연간 수익률을 계산하는 방법에 대한 자세한 내용은 여기에서 확인하세요: 보유 자산 페이지

예를 들어, 다음 포트폴리오에 대해 2025-04-07 기준 연간 수익률을 계산해 보겠습니다.

2025-02-01 입금 1000

2025-03-07 NASDAQ:AAPL 매수:

• 가격 = 204  
• 수량 = 1  
• 수수료 = 0 

2025-04-07 NASDAQ:AAPL 매도:  

• 가격 = 214  
• 수량 = 1  
• 수수료 = 0

다음과 같은 현금 플로우를 확인합니다.

그런 다음 Excel의 XIRR 수식을 사용합니다. 이 수식에서 유입은 더하기 기호로, 유출은 빼기 기호로 표시됩니다.

결과: XIRR 방법론을 사용한 계산 결과는 5.75%입니다.

참고:

포트폴리오에 현금 가치 또는 포지션 가치가 마이너스가 되는 거래가 포함된 경우, 모든 관련 메트릭 계산은 지표로만 사용됩니다. 이 경우, 해당 계산은 정보 제공을 목적으로만 사용되며 절대적인 정확성을 보장하지 않습니다.

계산일 접근 방식의 차이:

당사가 계산한 값을 Excel의 XIRR 결과와 비교할 때, 계산일의 정의에 따른 차이를 고려하는 것이 중요합니다.

• Excel의 XIRR은 달력일을 기준으로 계산을 수행합니다.
• 당사는 요약에서 연간 수익률을 계산할 때 포트폴리오에 포함된 모든 보유 자산의 거래일을, 개별 보유 자산의 연간 수익률을 계산할 때 자산의 특정 거래일을 기준으로 합니다.