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Gap Down Reversal Strategy

█ STRATEGY OVERVIEW
The "Gap Down Reversal Strategy" capitalizes on price recovery patterns following bearish gap-down openings. This mean-reversion approach enters long positions on confirmed intraday recoveries and exits when prices breach previous session highs. This strategy is NOT optimized.
█ What is a Gap Down Reversal?
A gap down reversal occurs when:
█ SIGNAL GENERATION
1. LONG ENTRY CONDITION
2. EXIT CONDITION
█ PERFORMANCE OVERVIEW
The "Gap Down Reversal Strategy" capitalizes on price recovery patterns following bearish gap-down openings. This mean-reversion approach enters long positions on confirmed intraday recoveries and exits when prices breach previous session highs. This strategy is NOT optimized.
█ What is a Gap Down Reversal?
A gap down reversal occurs when:
- An instrument opens significantly below its prior session's low (price gap)
- Selling pressure exhausts itself during the session
- Buyers regain control, pushing price back above the opening level
- Creates a candlestick with:
• Open < Prior Session Low (true gap)
• Close > Open (bullish reversal candle)
█ SIGNAL GENERATION
1. LONG ENTRY CONDITION
- Previous candle closes BELOW its opening price (bearish candle)
- Current session opens BELOW prior candle's low (gap down)
- Current candle closes ABOVE its opening price (bullish reversal)
- Executes market order at session close
2. EXIT CONDITION
- A Sell Signal is generated when the current closing price exceeds the highest high of the previous seven bars (`close > _highest[1]`). This indicates that the price has shown strength, potentially confirming the reversal and prompting the strategy to exit the position.
█ PERFORMANCE OVERVIEW
- Ideal Market: High volatility instruments with frequent gaps
- Key Risk: False reversals in sustained downtrends
- Optimization Tip: Test varying gap thresholds (1-3% ranges)
오픈 소스 스크립트
진정한 트레이딩뷰 정신에 따라 이 스크립트 작성자는 트레이더가 기능을 검토하고 검증할 수 있도록 오픈소스로 공개했습니다. 작성자에게 찬사를 보냅니다! 무료로 사용할 수 있지만 코드를 다시 게시할 경우 하우스 룰이 적용된다는 점을 기억하세요.
면책사항
이 정보와 게시물은 TradingView에서 제공하거나 보증하는 금융, 투자, 거래 또는 기타 유형의 조언이나 권고 사항을 의미하거나 구성하지 않습니다. 자세한 내용은 이용 약관을 참고하세요.
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