Analisi settoriale

Un corretto processo d’investimento, non può prescindere dall’analisi della forza relativa dei settori che in un determinato momento tendono a performare meglio del mercato di appartenenza.
L’analisi della forza relativa, permette mediante un approccio definito “top down”, di rilevare i macro settori con maggior forza rispetto al benchmark scelto dall’analista.

Prendendo in considerazione il mercato americano, a partire da luglio 2021, è possibile individuare i settori con una performance superiore rispetto a quella dell’S&P500.

In particolare in questo lasso temporale, analizzando i grafici possiamo osservare:

• Settore Real Estate: + 9,48%
• Settore Utilities: + 8,71%
• Settore Tecnologico: + 7,74%
• Settore Healthcare: + 7,70%
• S&P 500 : + 5,26%

Ho volutamente omesso i settori che hanno mostrato debolezza rispettoall’S&P 500.


Potrebbe essere interessante, in un approccio di investimento long e trend following, andare ad individuare opportunità in aziende che al momento dell’analisi, appartengono ad industrie che tendono a sovraperformare il proprio settore ed il mercato di appartenenza. In questa maniera aumenteremo le probabilità in nostro favore, sfruttando al meglio le informazioni a disposizione.