Grupa Azoty - kontynuacja pomysłu z listopada 2022

2023년 2월 4일

Poprzednia analiza z listopada, którą znajdziecie na końcu tego wpisu, bardzo dobrze się zrealizowała. Zakładałem odbicie od 32,5zł (gdyby przebiło to okolice nawet 29zł – ale to w skrajnym przypadku) i następnie ruch w kierunku 37zł. Tutaj doszło do odbicia, ale zadziałało wsparcie EMA50 i kurs ponownie wrócił do wzrostów docierając do poziomu 47zł


Wykres 1. Interwał dzienny | realizacja pomysłu z 17.11 (niebieskie pole)

Dzisiaj kurs jest wygrzany i zmierza ku korekcie. W mojej ocenie jednak podąża ku wsparciu na EMA200/144. Dzisiaj te dwie średnie są na poziomie 39zł jednak w ciągu kilku dni powinny dotrzeć do dolnej krawędzi kanału tj. 41-42,5zł gdzie będzie można liczyć na odbicie w górę. Taj więc sama korekta nie powinna być zbyt głęboka w najbliższym czasie, a może dać szansę inwestorom czas na dokładniejsze przyjrzenie się spółce.


Wykres 2. Interwał dzienny | kanał wzrostowy

Nakładając na wykres zniesienia Fibonacciego to widoczny jest opór na 61,8% (ok. 45,7zł) a wsparcie to okolice 42,5zł.


Wykres 3. Interwał dzienny | zniesienia Fibonacciego

Zaś po wybiciu ponad opór 46zł kurs akcji ma szansę dotrzeć w okolice 63zł czy nawet 73zł przy uwzględnieniu narzędzia „Rozszerzenie Fibonacciego bazujące na trendzie”.


Wykres 4. Interwał dzienny | Rozszerzenie Fibonacciego bazujące na trendzie

Scenariusz alternatywny
Jednak na 42,5zł warto ustawić alert i obserwować co dalej ponieważ przebicie tego wsparcia może wprowadzić nas w alternatywny scenariusz głębszej korekty na 39zł. Wtedy jednak można by założyć scenariusz szerokiej formacji oRGR, która dałaby wybicie w kierunku 70zł


Wykres 4. Interwał dzienny | alternatywny scenariusz oRGR przy korekcie do 39zł

Tak więc w długiej perspektywie kurs akcji ma szansę dotrzeć na 70-75zł.
Co ważne fundamenty również skłaniają do wzrostu wyceny wartości spółki. Co prawda 3Q2022 zakończony był stratą na poziomie 52mln złotych jednak już 4Q2022 może wyjść na zero. Dwa pierwsze kwartały 2022 roku to zysk netto na poziomie 1,5mld złotych tak więc ta strata 52mln nie jest znacząca w skali całego roku i ewentualnie . A już 1Q2023 ponownie ma szansę pokazać mocniejszy zysk, zwłaszcza, że ceny gazu spadają a to jest główny koszt dla spółki. Tak więc dla inwestorów długoterminowych może to być dobra pozycja do obserwacji.

Wsparcie: 42,5/40/37zł
Opór: 46/50/54,6