סין ואפל- גורם מפתיע שצריך לקחת בחשבון ?

מההכי גבוהה שהיינו בפתיחת שבוע המסחר שהתחיל ביום שלישי השבוע (5/8/2023)
המנייה הגיעה לשפל אתמול (יום חמישי) ורשמה ירידה של שמונה וחצי אחוז מהשיא השבועי לשפל השבועי.
למנייה עם שווי שוק שעמד עד לא מזמן על 3 טריליון דולר אתם יכולים להבין לבד כמה כסף יצא מהחברה במהלך יומיים בלבד.

אז למי שלא יודע לאפל וסין יש קשר מאוד הדוק.
אפל מייצרת את רוב המוצרים שלה בסין,
ונחשו מה? הם מרווחים המון כסף בסין- בשנת 2022 אפל הכניסה 74.2 מיליארד דולר רק מסין!
(כל המספרים מיוצגים במיליוני דולרים)
https://www.tradingview.com/x/7TQ7hU8W/

אז בואו נצלול עוד קצת לתוך הקשר של סין ואפל, בשנת 2013 עלה לכהן שי ג'ינפינג כמנהיג סין.
מאז,ממשלתו מנסה לשלוט יותר בחברות מערביות שעושות עסקים בסין,כמו אפל.
זה גרם לאפל לבצע כמה שינויים בפן העסקי בתוך סין.

אחד מהגורמים המשפיעים בין השתיים הינו זה שאפל מאחסנת את כל הנתונים של הלקוחות הסיניים שלה במתקן גדול בשם Guizhou.
למה זה כזה משפיע?
-המתקן הזה מנוהל על ידי חברה בבעלות ממשלתית סינית.
-חברת אפל נתנה המון שליטה לממשלה הסינית.
-עובדי ממשלת סין הם אלה שמנהלים את השרתים.
-אפל נאלצת לשנות את הדרך שבה הם מגינים על נתונים בסין בגלל החוקים הסיניים.

עצם זה ש-לממשלה יש גישה לנתונים זה נתון מדאיג.
בגלל הפשרות שאפל עשתה בכפוף לחוקים שסין הורתה ממש קשה לאפל למנוע מהממשלה הסינית להסתכל על נתוני המשתמשים. אחת הדאגות של מומחי האבטחה שביקרו את המאורע זה שפקידים סיניים יוכלו לשים את ידם על הנתונים האלה,וזה לא נתון משמח לפרטיות ולביטחון של הלקוחות הסינים של אפל.

הגורם הבא שנדבר עליו שמשפיע רבות על המצב הוא נושא הצנזורה והסרת האפליקציות,
לאפל יש בסין מערכת שמסירה אפליקציות לאייפון שנוגדות את רצון הממשלה.
המערכת שבה משתמשת אפל כדי להסיר אפליקציות מה-App Store שלה בסין על מנת לעמוד בתקנות ובצנזורה של ממשלת סין מכונה "App Store China Compliance System."
מערכת זו מאפשרת לאפל לנטר ולהסיר באופן יזום אפליקציות שמפרות חוקים או תקנות סיניות או מכילות תוכן שעלול להיחשב רגיש או שנוי במחלוקת פוליטית בסין.
https://www.tradingview.com/x/9gtTa6Rk/

אז מה קרה לאחרונה?
קפצו לנו המון כותרות לאחרונה לגבי זה שפקידי הממשל בסין קיבלו הוראה לעזוב את מכשירי ה-אייפון שלהם של אפל ולעבור למכשירים סיניים מקומיים.

בתחילת השבוע קיבלנו עוד ועוד כתבות על עוד פעולות שאפל נוקטת בסין,
- אפל הסירה יותר מ-100 אפליקציות בינה מלאכותית, כולל כאלו עם שירותי בינה מלאכותית דמויי ChatGPT, מחנות האפליקציות הסינית.
- פעולה זו באה לפני תקנות סיניות חדשות הקשורות לבינה מלאכותית.
- אפל הסירה בעבר עשרות אלפי משחקים מחנות האפליקציות הסינית מסיבות שונות.
- האפליקציות הוסרו מכיוון שאפל הצהירה שהן "כוללות תוכן שאינו חוקי בסין".
- בין האפליקציות שהוסרו היו Spark, שהושקה בפרופיל גבוה בחנות האפליקציות הסינית, ו-ChatGAi Plus, צ'טבוט ושירות תרגום מבוסס AI שדורג במקום ה-9 מבין האפליקציות בתשלום.

לסיכום:
אני כן חושב שהמצב הזה יכול להגריע את החצי השני של שנת הכספים 2023 לחברת אפל.
בסופו של יום אם נסתכל בנתונים בשנת 2022 ההכנסות נטו רק מסין שוות ערך לכמעט 19% מסך ההכנסות נטו של חברת אפל.
כמובן שכל המידע בכתבה זו הינו דעתי האישית בלבד ואינו המלצה לפעולה או תחליף לייעוץ פיננסי
כותב: אפיק פאר