지금 시작

클링거 오실레이터 (Klinger Oscillator)

정의

클링거 오실레이터는 자금 흐름의 장기적인 추세를 파악하는 동시에 단기적인 움직임과 등락을 파악하는 것을 목표로 합니다. 이 기술 지표는 유가증권 가격 변동을 유가증권 거래량과 비교한 다음 이 결과를 오실레이터로 변환합니다. 

이 지표의 목표는 가격뿐만 아니라 다른 요인에 따른 두 이동 평균의 차이를 보여주는 것입니다. 이러한 이동 평균은 기간을 기준으로 하며 가장 일반적으로 분석되는 기간은 34주기와 55주기입니다. 트레이더와 투자자는 오실레이터를 면밀히 관찰하여 시장에서 증권 가격 반전을 가리킬 수 있는 지표 다이버전스를 확인합니다.

역사

클링거 오실레이터는 스티븐 클링거가 처음 개발하여 소개했습니다.

계산

클링거 오실레이터의 공식과 계산 방법은 다음과 같습니다.

KO = VF의 34주기 EMA - VF의 55주기 EMA

정의:

KO = 클링거 오실레이터

VF = 볼륨 포스

볼륨 포스 = V x [2 x ((dm/cm) - 1)] x T x 100

정의

V = 볼륨

T = 추세

(H + L + C) > (H-1 + L-1 + Cv-1)인 경우 추세 = +1

위의 값이 < 또는 =인 경우 추세 = -1

정의:

H = 높음

L = 낮음

C = 클로즈

dm = H - L

Trend = Trend-1인 경우 cm = cm-1+dm

Trend =/= Trend-1인 경우 cm = dm-1 + dm

  1. 프로세스를 시작하려면 먼저 해당 기간의 거래량과 고가, 저가, 종가의 가격을 기록합니다.
  2. 계속해서 이러한 값을 이전 기간과 비교하여 추세가 양수인지 음수인지 확인합니다. 
  3. 그런 다음 현재 기간의 고가 및 저가 값을 사용하여 dm을 계산합니다.
  4. 그런 다음 dm과 이전 cm 값을 사용하여 cm을 계산합니다. 필요한 경우 첫 번째 계산에서 이전 cm 값 대신 dm 값을 사용할 수 있습니다.
  5. 그런 다음 볼륨 포스(VF)를 계산해야 합니다.
  6. 그런 다음 볼륨 포스(VF)의 34주 및 55주 지수이동평균(EMA)을 계산하여 계속 진행합니다.
  7. 마지막으로, 아래에서 스티븐 클링거가 지수이동평균(EMA)을 계산할 때 사용한 공식을 확인하세요:

EMA = (C x A) + (E x B)

정의:

C = 현재 기간의 VF

A = 2 / (X + 1), 여기서 X는 이동평균 기간(34 또는 55)입니다.

E = 이전 기간의 EMA

B = 1-A

테이크어웨이

오실레이터는 서로 다른 기간(대부분의 경우 34 및 55)에 설정된 두 이동 평균 간의 차이를 분석하여 데이터를 제시하고 거래자에게 증권 거래량이 단기 및 장기 가격 방향에 어떻게 영향을 미칠 수 있는지 보여줍니다.

신호선

신호선이라고도 하는 13피리어드 이동평균은 일반적으로 시장에서 매수 또는 매도 신호를 트리거하는 데 사용됩니다. 

상승 추세

자산 또는 종목이 100일 이동평균을 상회하고 오실레이터가 0을 상회하거나 상회하는 중이면 상승 추세의 좋은 예입니다. 트레이더와 투자자는 오실레이터가 아래에서 신호선 위로 움직일 때 매수하고 싶은 마음이 더 커질 수 있습니다. 스티븐 클링거 자신도 주식이 상승 추세에 있다가 0 이하로 떨어졌다가 다시 신호선 위로 올라갈 때 매수 포지션을 취하는 것이 가장 유리하다는 것을 알았습니다. 이는 종종 가격 하락을 가리킬 수 있습니다. 클링거 오실레이터 인디케이터로 시장을 분석할 때 이 점을 염두에 두세요.

하락 추세

자산 또는 증권이 하락 추세에 있을 때 클링거 오실레이터가 위에서 신호선 아래로 이동하면 트레이더는 매도 또는 공매도를 고려하는 것이 합리적입니다. 클링거는 지표가 0 이상으로 급등하여 정상적인 특성을 거스르는 경우 특히 중요하다고 생각했다는 점에 주목할 필요가 있습니다. 0에서 이러한 변화는 종종 가격 상승을 가리킬 수 있습니다.

찾아야 할 것

오실레이터는 다이버전스를 사용하여 입력이 가격 움직임의 일반적인 추세 방향을 확인하는지 여부를 결정합니다. 유가증권 가격이 하락하더라도 지표 값이 상승하면 강세 신호로 간주됩니다. 지표 값이 하락하고 있지만 유가증권 가격이 계속 상승하면 약세 신호로 간주됩니다.

제한 사항

잘못된 신호는 다이버전스, 특히 이 오실레이터의 동작에서 매우 흔하게 발생할 수 있습니다. 어떤 신호가 사실이고 어떤 신호가 더 이상 사용되지 않는지 알기 어려울 수 있으므로이 지표를 사용할 때주의하는 것이 중요합니다. 또한 지표가 방향을 유지하지 않고 제로선을 넘나드는 경우로 인해 제로선 위아래를 교차하는 것도 분석에 혼란을 줄 수 있습니다. 또한 가격 변동이 있어도 지표가 움직이기 어려울 수 있습니다. 트레이더에게 경고하지 않으면 손실이 발생하거나 거래 기회를 놓칠 수 있습니다.

또한 다이버전스는 경우에 따라 매우 유용할 수 있지만 시기상조일 수 있습니다. 이로 인해 추세 판독을 놓치거나 가격 반전으로 끝내지 못할 수 있습니다. 또한 가격 반전 시 항상 다이버전스를 사용할 수 있는 것은 아니므로 가격 반전 시점과 위치를 결정하는 데 사용할 수 있는 도구가 아니라는 점도 중요합니다.