台灣貨幣市場:銀行一周拆款利率偏升,資金需求增溫及外銀拆出保守
- 因應繳稅高峰資金需求漸增溫
- 對銀行一周拆款利率區間偏升
- 銀行承作債券RP利率靠向高位
台灣金融業間短率周五靠向高位。資調人員稱,因應月底繳稅高峰將至,資金需求逐漸增溫,疊加下周一美國休市,今日外商銀行拆出意願也轉趨保守,對銀行一周拆款利率區間偏升,至於對票券拆款利率則持平高檔整理。
他們指出,面對下周繳稅峰期當前,銀行間對跨月資金供給較顯謹慎,而本地銀行間短錢供給尚稱充足,只不過今日缺少外銀短錢供給,讓大型銀行一周拆款交投利率靠向高位,對小銀行一周拆款甚至開高到1.37%以上。
“今天沒開跨月拆款,對跨月調度偏保守。”一大型銀行資調人員說。
她並稱,今日資金拆出多為到期續作,對票券月內拆款利率在1.52%,隨著時序將邁入繳稅高峰,感覺資金需求變多,若月底資金情勢慢慢變緊,短率有可能往上走升1-2基點。
一大型銀行資調人士表示,由於美國下周一休市,美系外銀周五拆出供給變得保守,讓銀行一周拆款利率稍較高,有大型銀行一周拆款利率起碼要1.35%起跳,對小銀行一周拆款則開在1.37%以上,當然繳稅變數也是影響主因,料月底當周短率走高一定是難免的。
另位民營銀行資調人士指出,基本上今日外商銀行都沒拆出資金,甚至有外銀反向拆入,只仰賴本地銀行資金供給,而月底前資金需求增多,讓銀行一周拆款利率區間偏升;展望稅款繳納高峰,下周資金情勢料會變緊些,銀行多嚴陣以待,短率有機會持平往上。
“最近跨月拆款變少,月內拆款反而比較多,可能是要邊走邊看吧。”一大型銀行資調人員稱;為方便資金需求方調整到期資金落點,將三周拆款延長到一個月內天期皆可,跨月 仍在1.535%,月內拆款則在1.525%。
一位大型票券資調人士提到,由於5月跨月拆款資金供給較早,票券間已提前避開落點月底當周,讓下周拆款到期量偏少,因此今日補一些月內拆款缺口,以增添月底調度彈性。
利率方面,今日銀行間對票券商承作跨月拆款利率則主要在1.51-1.535%,與上日大致持平。
本地時間17:30 | 今日報價 | 上日收盤 |
台幣兌美元 USDTWD | 32.258 | 32.246 |
台灣加權股價指數 TAIEX | 21,565.34 | 21,607.43 |
隔夜銀行間拆款加權平均利率 (PIBC) (TPITWDOND=) | 0.815% | 0.815% |
--隔夜拆款利率區間 | 0.806-0.820% | 0.805-0.825% |
--一周拆款利率區間 | 0.820-1.525% | 0.950-1.525% |
--兩周拆款利率區間 | 1.370-1.535% | 1.450-1.535% |
**短票利率持平**
短票方面,票券商交易員指出,受周五部分銀行調整積數,以及外商銀行因應下周一美國休假而減少供應拆款,讓今天市況偏緊,但仍比預期好一些,短票利率依舊持平原區間。
展望下周,他們認為,月底資金缺口並不大,票券商間操作彈性較大,預計短票利率暫持平整理;若月底有臨時缺口,則不排除利率小幅走揚。
“今天缺口大,但市場錢還是夠。”一大型票券商交易員說。
今日大型票券商與銀行承作買賣斷30天期短票利率主要在1.52-1.53%,同上日。
集保公司資料顯示,上交易日自保30天短票成交加權平均利率1.516%,交易區間1.30-1.54%,成交85.98億台幣;前日自保30天短票成交加權平均利率在1.510%,區間1.42-1.53%,成交39.76億台幣。
上交易日自保60天短票利率加權平均利率1.535%,交易區間1.42-1.55%,成交19.33億台幣;前日自保60天短票加權平均利率1.529%,交易區間1.52-1.54%,成交44.87億台幣。
台灣央行周五發行2,598億台幣定存單,較今日到期定存單金額2,591.5億台幣,發行餘額增6.5億台幣。
下周央行定存單到期金額共1兆1,247億台幣,分別為:周一3,561億、周二2,319.5億、周三541億、周四2,433.5億及周五2,392億。
拆款中心資料 (PIBC)顯示,周五銀行超額準備324億台幣,至周日累積超額準備1兆1,971億台幣,累計前期1%超額準備1兆4,038億台幣。
**銀行承作債券RP利率靠向區間高位**
債券附買回(RP)市場方面,證券商交易員表示,今日交割30年新債250億台幣,並無礙資金調度,反倒擔心投信端月底持續解錢,恐增添月底資金調度變數;目前RP利率大多持在既有區間,只不過銀行承作的RP利率往區間高位靠攏。
他們並稱,近日投信端資金進出頻繁,資金供給較不穩定,月底資金仍須仰賴銀行端供給,但銀行端對利率水準要求較高,致月底RP利率恐靠向高位。
“怕投信會一直抽錢,覺得資金會變更緊。”一大型證券商交易員說。
今日證券商與金融機構承作公債RP利率主要成交在1.08-1.14%,公司債RP利率在1.42-1.49%;另與銀行利率主要在1.49-1.53%。交投利率與上日相仿。
大型票券商今天與金融機構承作公債RP利率持平在上日的1.03-1.09%;公司債RP利率主要在1.22-1.42%,大致同于上日。不同金融機構及承做條件將使利率有所波動。(完)